Podielové fondy
Kolektívne investovanie
Kolektívne investovanie je zhromaždenie, správa a zhodnocovanie peňazí prostredníctvom ich investovania, pri ktorom sa prostriedky jednotlivcov investujú spoločne – kolektívne.
Cieľom je dosiahnutie lepšieho zhodnotenia prostriedkov ako ponúkajú banky.
Subjekty finančného trhu ponúkajú mnoho možností investovania do rôznych produktov. Väčšina ponúkaných produktov (investičné životné poistenie, termínované vklady, podielové listy, atď.) však za sebou skrýva následnú investíciu do základných investičných nástrojov akcií a dlhopisov.
Investícia vždy znamená, že sa niečoho vzdávame, aby sme niečo získali v budúcnosti. Obetujeme súčasnú hodnotu za hodnotu budúcu. Investovanie na kapitálových trhoch si vyžaduje potrebný kapitál, dobrú intuíciu, možnosť získať relevantné informácie, schopnosť znášať riziko a čas.
- maximálny výnos
- maximálnu bezpečnosť
- maximálnu likviditu.
Výnos odpovedá na otázku, čo nám investícia prinesie v budúcnosti.
Riziko informuje o miere pravdepodobnosti s akou o svoje peniaze neprídeme. Vyjadruje určitý stupeň neistoty týkajúci sa očakávaných výnosov. Riziko je len veľmi ťažko kvantifikovať. Riziko investovania možno definovať ako nebezpečie, že investor nedosiahne očakávaný výnos.
Likvidita je spojená s rýchlosťou, akou sme schopní premeniť našu investíciu na hotové peniaze pri čo najmenších transakčných nákladoch.
K základným pravidlám investovania patrí tiež diverzifikácia portfólia, t. j. rozloženie finančných prostriedkov do viacerých finančných nástrojov a na viac trhov členených podľa rôznych kritérií. Pôsobenie na rôznych trhoch umožňuje diverzifikovať riziko recesie na jednotlivých trhoch.
Investičná stratégia závisí od typu investora, jeho sklonu k riziku, objemu finančných prostriedkov, požiadavky na výnos, likviditu a mnoho ďalších vplyvov.